Los comerciantes trabajan en Londres, Gran Bretaña
por Claude Chendjou
PARÍS (Reuters) – Se espera que Wall Street caiga y los mercados bursátiles europeos están en rojo a mitad de la sesión del miércoles, atrapados en una renovada aversión al riesgo vinculada a la perspectiva de otro fuerte aumento de las tasas de interés en la zona euro el próximo mes. la publicación de indicadores económicos considerados decepcionantes, las turbulencias en el mercado de divisas y la evolución de la crisis energética.
Los futuros sobre los índices de Nueva York señalan una apertura en Wall Street con una caída del 0,4% para el Dow Jones, del 0,64% para el Standard & Poor’s 500 y del 1,1% para el Nasdaq.
En París, el CAC 40 cayó un 1,28% hasta los 5.680,07 alrededor de las 11:50 GMT. En Frankfurt, el Dax perdió un 1,37% y en Londres, el FTSE cayó un 0,7%.
El índice paneuropeo FTSEurofirst 300 cayó un 1,33%, el EuroStoxx 50 de la zona euro un 1,43% y el Stoxx 600 un 1,46%.
Varios funcionarios del Banco Central Europeo (BCE) dijeron el miércoles que el instituto de Frankfurt podría tener que subir las tasas de interés en otros 75 puntos básicos en su reunión de octubre y decidir sobre otro alza en diciembre. para llevarlos al nivel “neutral”, ese que ni estimula ni frena la economía.
En términos de indicadores económicos, la confianza de los hogares en Francia cayó más bruscamente de lo esperado en septiembre según el INSEE, mientras que la encuesta Gfk en Alemania muestra que la confianza del consumidor debería caer aún más en octubre por cuarto mes consecutivo debido a la alta inflación y al aumento de los costos de la energía. .
Las fugas en los gasoductos Nord Stream 1 y 2 en el mar Báltico, vistas como posibles actos de sabotaje, también alimentan la aversión al riesgo, ya que Europa promete una “respuesta fuerte y unida” en caso de actos deliberados.
En el mercado de divisas, la turbulencia continúa cuando el Banco de Inglaterra (BoE) anunció el miércoles que compraría tantos bonos del gobierno británico como fuera necesario antes del 14 de octubre para estabilizar los mercados.
El Fondo Monetario Internacional (FMI) y la agencia de calificación Moody’s también han criticado abiertamente la nueva estrategia económica de Londres, que ha hecho caer la libra esterlina y disparar el coste de la deuda pública.
VALORES EN EUROPA
En Europa, el único sector en verde es el de la sanidad (+0,79%), un compartimento defensivo.
Es apoyado en particular por Sanofi que gana un 1,5%, habiendo declarado el laboratorio prever un efecto cambiario positivo en sus resultados para el tercer trimestre. El grupo suizo Roche, con un aumento del 4,05%, se benefició de los anuncios favorables de Biogen y Eisai sobre su tratamiento experimental para la enfermedad de Alzheimer.
A la baja, sectores sensibles a las condiciones económicas como energía, recursos básicos, distribución y bancos cayeron un 1,15%, 1,45%, 2,72% y 3,83% respectivamente. %
El grupo alemán Commerzbank (-6,27%) también anunció nuevas provisiones vinculadas a su filial polaca mBank.
VELOCIDAD
Los rendimientos de los bonos en Europa son volátiles y erráticos tras los anuncios del Banco de Inglaterra. El del Bund alemán a diez años, que bajaba en sesión al 2,19%, subía al 2,29%, mientras que el de dos años aparece al 1,91%, cediendo más de siete puntos básicos.
La rentabilidad de los bonos del Tesoro estadounidense a diez años también descendió, en torno a un punto, hasta el 3,95%. El niño de dos años cede casi nueve puntos al 4,21%.
CAMBIOS
El dólar, con una subida del 0,49 %, cotiza a un nuevo máximo en 20 años frente a una cesta de divisas de referencia, respaldado por su condición de refugio seguro y las expectativas de aumento de los costes crediticios. Los analistas de Wells Fargo estiman que la tasa clave de la Reserva Federal de EE. UU. (Fed) debería estar entre 4.75% y 5% antes de que finalice el primer trimestre de 2023.
El euro cotiza a 0,9562 dólares, un 0,31% menos, penalizado por los últimos acontecimientos de la crisis del gas en Europa.
La libra esterlina, que borró brevemente sus pérdidas frente al dólar tras los anuncios del BoE, cayó un 1,55% hasta los 1,057 dólares, muy cerca de su mínimo histórico alcanzado el lunes en los 1,03 dólares.
ACEITE
Los precios del petróleo se mantienen estables en términos generales, y el riesgo de que el huracán Ian interrumpa la producción en el Golfo de México se vea compensado por la fortaleza del dólar y el aumento de los inventarios de crudo en los Estados Unidos.
El barril de Brent ganó un 0,08% a 86,34 dólares el barril y el crudo ligero estadounidense (West Texas Intermediate, WTI) un 0,27% a 78,71 dólares.
(Escrito por Claude Chendjou, editado por Jean-Stéphane Brosse)